在美國聯準會去年啟動暴力升息後，今年下半年專家預估這樣的升息循環已然到了尾聲，此時對於債券商品的期待值，除了可以在持有當下，就享有過去多年未有過的優質殖利率，未來在通膨降溫與降息循環啟動時，更可能獲取債券價格上升的資本利得，加上近來債券價格回落至甜蜜點，台灣投資人僅在今年債券ETF交易人次就輕鬆突破了60萬人以上，櫃買中心的統計中，較之去年，債券ETF成交日均值更是去年3倍以上，可見債券市場持續受到青睞。
近期，統一投信特別推出4C級的統一彭博美國20年期以上公債ET F基金(簡稱統一美債20年ETF，代號00931B)，搭配收益平準金制度與親民價格入手與高信評等優勢，期盼帶領投資人輕鬆跨入債券理財的第一步，在資產配置的基礎上，打造自己的獲利方程式。
歷史回顧升息末端別錯過，台股美債搭配更有利
對於此時布局美債的時間點與可能獲利空間，股市憲哥－賴憲政認為，對於長天期美債這項商品的特性來說，此時就是過去40年來最好的投資時機，過去3次的升息到降息循環過程中，如1999年和2004年與2015年的歷史軌跡中，只要到升息的終點，購買存續期越長的美債商品，它的獲利空間越大，過去3次的經驗中，兩年到三年持有長天期美債的投報率平均在40%到50%間，如果是短天期的美債，平均也有8%到23%的獲利，所以此時的投資機會，應偏重長天期為主。
並且現在美國公債指數是屬於嚴重超跌的狀態，跌出了底部進場的甜蜜點，投資策略上，賴憲政建議，如果將資金50%配置在美國長天期公債，50%在台股，從2003到今年2月的統計與回溯，總報酬率達244.75%，更可以減少波動度，是不錯的資產配置方式，尤其，對於波動較大的股市方面，債市的投入就可以加入穩定的元素，等降息循環啟動，獲利就可能在穩定中極大化。
分批布局統一美債長天期商品，4C優勢強勢登場
目前來說，聯準會或許還有升息的空間與機率，不過，對於升息最後一哩路，他認為不該等完全停止升息再進場，反而應該提前進場，因為利空出盡時，債券價格或許已經提前上漲反應市場期待了，反而應該每個月分批進場，停止升息之後再考慮部分單筆，靜待降息的資本利得空間。
而在投資工具的選擇上，他提到，統一美債20年ETF(00931B)，是市場上具備有高信評(Credit Rating)、最親民(Close to You)、現金流(Cash Flow)以及超便利(Convenience)的4C優勢美債長天期商品，並且具備有收益平準金制度，每一季的配息可以更為穩定。尤其每張$15,000的價格，門檻大大有感降低，更重要的是，買美債直接用ETF參與便利性提高，且統一美債20年ETF (00931B)在市場上的同性質商品中，還享有最低經理費的優勢。
綜觀而言，統一美債20年ETF (00931B)的多項特性與美債投資時機的結合，尤其適合退休族、存股族和小資族，因為退休族群沒有冒險的本錢卻有輸不起的壓力，因此這個商品有著好的固定配息，也有未來兩年到三年的40%到50%預期資本利得空間，前景不容錯過。另外，中等收入的存股族，也可以藉此啟動存債的新視野，讓固定收益支撐家裡開銷，讓降息雪球滾動獲利。尤其便宜入手的特性，更是讓小資族可以更輕鬆擁有長天期美債，存下第一桶金的機會或許就在當下，但別忘了，股債平衡的各50%投入，才能有效避開波動搭上總資產增加的獲利列車。
✨統一美債20年ETF相關訊息👉https://www.ezmoney.com.tw/events/us20etf/index.html