0056、00878受惠AI概念股狂漲,為何00713反倒把部分AI股剔除?分析師曝關鍵原因

一個提供讀者朋友分享投資理財心得的園地。
圖片來源:達志影像
圖片放大

7月以來幾檔熱門高股息ETF,像是元大高股息(0056)、國泰永續高股息(00878)都出現「漲1個月抵1季」的行情,漲幅紛紛超過10%。可說是除了一票AI概念股之外,2023年讓人感到意外的另一大亮點。

相較之下,元大台灣高息低波(00713)單月2%的漲幅明顯黯淡不少,尤其對比上半年近3成的漲幅,更加讓人好奇這檔ETF發生了什麼?

其實關鍵就在6月底的更換成分股,00713一口氣換掉了21檔成分股,等於換掉了近4成的股票,當中包含了英業達、華碩、緯創等7月持續大漲的標的。也就是說,00713在6月份獲利了結的AI概念股,現在看來是「賣得早了」。如果沒有換掉這些股票,7月份的表現應該比現在好上不少。

為何00713換掉部分強漲的AI概念股?

這個選擇到底是對還是不對?現在不好評斷,不過可以確認的是,這幾年00713能夠維持穩健向上,靠的正是這項特質。

常理來說,如果你每一檔股票都要吃到完整漲幅,那被套牢的的機會一定不小,我自己看00713編制規則其實就是有考量到這點,盡可能避免陷入這樣的處境,畢竟長期漲多跌少,才會機會拿到長期向上的績效。

00713的名稱是「元大台灣高息低波」,只要有成員喝了蠻牛變飆股,從「低波動」進階成「高波動」,這檔股票就非常有可能被00713剃除掉,轉而買進其他符合「高股息」與「低波動」的股票。

這就說明為什麼00713在6月份「獲利了結」漲多的AI概念股,而錯失了這些股票後面的漲幅。

不過投資不是只看單一月份表現,00713換上的股票,包含欣興、中磊、瀚宇博這類股票,部分還是有沾到AI題材。更重要的是,它們都還是相對低基期。

所以現在往後看,如果AI勢頭反轉,我反而認為00713會是高股息ETF當中最抗跌的。這也是為什麼買ETF,其實不太需要考慮高檔減碼的原因,因為它們自己就有內建的「汰換機制」了。只要認同它的編制規則,大部分時間定期定額會省去很多麻煩事。

如果真要煩惱的話,也只需要煩惱不夠錢加碼吧!

本文獲「股添樂 股市新觀點」授權轉載,原文

延伸閱讀
0056股價狂漲、今年績效狂甩大盤原因何在?股添樂:0056長成了「AI的形狀」
00878收益平準金是好事嗎?為何金融股配息縮水對00878配息影響不大?分析師這樣說
小資想買高股息ETF,0056、00713、00878先買誰?從指數邏輯、報酬、殖利率下手-Smart智富ETF研究室

  • 分享: