成分股股息:
00878前3大持股於2023年配發股息,筆者預估均可能較前年度有20%~40%不等的跌幅,故而我們評估00878在2023年來自成分股的股息也將大幅度縮水。而2023年成分股的配息在2023年H2陸續入帳後,00878的經理人也將策略性的在未來4個季度分派予ETF受益人。
00878預估股利可能下降
財產交易所得:
財產交易所得乃所謂成分股換股時已實現之資本利得,這部份自2022年2月高點以來,大盤多呈盤跌走勢,此項次收益實在沒有樂觀的理由。
收益平準金:
收益平準金乃由投資人所投入之資金估大儲備,用於平衡不同時期加入本ETF之部位均能受相同的配息回報,收益平準金不應主導配息的主要分額。
我們對00878的評價即將告一段落,自00878掛牌2年以來憑藉著亮眼的配息率,毋庸置疑是同族群高股息ETF的資優生。然而這2年也是台股牛巿相當亮點的2年,在未來的幾年內能否擁有良好的配息率更是投資人關注的焦點,然而被動基金其本質必然少了經理人操作的裕度,所以期待ETF背離其所追蹤的指數更是一種不合理的想法。
毋需擔心00878無法配息,該ETF的條件設置仍然有汰換成分股的健康機制,配息不會是問題,關鍵僅在於配多少而己。
投資人應該做的反而是規畫好資金配置,靜待00878有更令人心動的價格出現。調整好自己的步調適時地降低成本擴大投資部位,目前台股檯面上眾多活躍的ETF均尚屬年輕,再看看資深ETF元大台灣50(0050)、元大高股息(0056)的長年期表現,ETF確實有其存在的價值。
最後我們在有限的歷史資訊裡,核查00878的歷史股價,其歷年平均低價為15.2元,近3年總平均股價為16.8元。
若保守評估00878在2023年收息後的4季配息總合可能低至0.8元,16元以下的股價做買進,享有5%以上的殖息乃是長線投資人更合宜的做法。
00878歷年最高與最低股價
本文獲「方格子直送計畫」授權轉載,原文:由00878淺談ETF投資攻略
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從白手到財務自由是筆者的歷程,2022年領息200萬。 別誤以為我有龐大的家族資產。我和你一樣,白手的上班族,死命地賺錢,從不儲蓄,我的每一分錢無時不刻地在為我工作。 我也僅是小資一族,然而我把投資視作一項個人的事業,用心地經營它。 小股東也可以有大投資。