合格證券分析師(CSIA),先後任職於台灣金融研訓院、文化推廣教育部美股老師。在銀行服務過上千位客戶多年後,發現投資潛藏著一套邏輯原則,並擅長以淺顯易懂的方式讓更多人了解這套獲利理論。你覺得投資獲利很難嗎?其實並沒有你想像中的難,真正難的是操控高達百億與千億的資金,與追求每年20~30%的高報酬率。但對一般民眾而言,如果你的金額與報酬率沒有要求那麼高,你會發現,只要掌握訣竅,美股獲利比你想像穩定容易。
等累積的單位數多了,之後扣款就影響不到什麼成本啦(像下圖的例子,對成本的影響只剩 0.1%):
所以,雖然真的會「越買越貴」,但最後根本改變不了多少成本。之前累積的單位數更會因為上漲而獲利。所以定期定額做美國基金,這幾年都是獲利的:
比定期定額中國還好:
而反過來講,「越買越便宜」聽來很不錯,但也代表之前買的基金賠錢了。而也因為後來的扣款根本改變不了多少成本,所以之前累積的單位數更會因為下跌而賠錢。
所以,「喜歡越買越便宜」反而是虧損的原因。而除了「越買越便宜」之外,「定期定額要停利不停損」是另一個虧損的原因。
事實上…定期定額,絕對要停損
我有個客戶,定期定額做好幾年了,累積了幾十萬。年初的大跌讓他擔心得要死,卻因為聽說定期定額要「停利不停損」,所以什麼都不敢做。事實上,股市才不管我的基金是定期定額存來的,還是某月某日一次買進的。它只在乎一件事:「此時此刻,我有多少錢在股市裡,成本是多少。」
舉個例子,如果我好幾年前開始做定期定額,到今天累積了二十萬,平均成本是100塊;那就跟我用二十萬在100塊時買進是一模一樣的。如果它跌到 50 塊,我不會因為當初用定期定額買進而賠少一點;如果它漲到 200 塊,我也不會因為當初用定期定額而賺少一點。在今天、此時此刻,唯一的事實就是:「我有二十萬在XX基金裡,成本100塊。」就這樣。
這時候,就請用「單筆買進」的方式看待它。該停損就停損、該出場就出場。別再當它是定期定額,因為這筆錢已經被養大了,所以出事時也會賠更多錢了。怎能不停損呢?至於多少錢才叫「養大」?當你覺得「對漲跌有感覺」時 ,它就夠大了。
最後
定期定額是個簡單、有效的投資方式,很適合忙碌、對投資沒興趣的上班族。但它的邏輯跟單筆投資其實一樣,完全沒有差別。我們一樣都要買進「最有可能上漲」的基金,然後嚴守停損。只要能注意這些細節,那定期定額就會是我們的好幫手。讓我們在專心本業之餘,享受投資獲利。
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選對基金不代表一定會賺錢,你還要學會這個「老實投資法」
本文獲「百舜美股&投資專欄」授權轉載,原文:定期定額只要一直扣款就好了嗎?不,想用定期定額獲利,還需要注意這些細節...
作者簡介_百舜
合格證券分析師(CSIA),先後任職於台灣金融研訓院、文化推廣教育部美股老師。在銀行服務過上千位客戶多年後,發現投資潛藏著一套邏輯原則,並擅長以淺顯易懂的方式讓更多人了解這套獲利理論。你覺得投資獲利很難嗎?其實並沒有你想像中的難,真正難的是操控高達百億與千億的資金,與追求每年20~30%的高報酬率。但對一般民眾而言,如果你的金額與報酬率沒有要求那麼高,你會發現,只要掌握訣竅,美股獲利比你想像穩定容易。