如果2016綠營贏了?大戶耳語:政府不會再照顧有錢人,股市看跌

撰文者老馬
一位浸淫市場近三十年的大戶,分享投資風向、股市內幕和理財心得。
蔡英文
(攝影:許世穎/商業周刊)
圖片放大

上周末九合一選舉,在開票的過程中,在我的LINE名單上各種不同族群的好友,紛紛表達意見。其中幾位頗有資金實力的友人:

A君:國民黨被馬先生拖累了,兩岸政策從此將轉向,經濟前景不樂觀,我要持續將錢移到海外。

B君:2016總統大選,結果看來也接近底定,日後政策一定偏向「重分配」,多關注基層與年輕族群 ,輕商人與企業家,追求公平正義;所以股市也看保守。

C君:不想那麼遠,兩年後才選總統,還是多留意基本面找股票吧!

選舉的激情已經結束,老百姓也充分表達對執政黨的不滿。政經其實是無法完全分開來看待,我的想法是這樣:假如執政黨無法在黃金時間一百天儘速推出新的、讓民眾耳目一新的方案及人選,後年的總統大選顯然是綠營已勝券在握。基於這樣子的思考邏輯,我建議的投資方向如後。

比較看好的族群:

1、兩岸間的相關條例將會延遲簽訂,因此盡量避開較會受到中韓FTA衝擊的傳產業,而要多看高科技業,且訂單如果是以全球市場為主,企業競爭力是足夠的,像是蘋果概念股及台積電周邊相關封測及設備廠 IC設計,如聯發科、譜瑞,觸控大廠如F-TPK等,都是很好的選擇。

2、接軌改變消費者行為模式的電子商務廠商,這是全球趨勢,實體消費大幅衰退,網路購物已成為主流:價格吸引人、送貨速度快、選擇多,不滿意還可以退貨。這樣子的企業將可以提高其本益比和價值,如網家、富邦媒體、一零四、數字科技、商店街等。

3、油價大跌的直接受惠概念股,如長榮航空、華航,空運海運或陸運,皆是成本大降,利潤會直接反應在財報的行業。


4、美國消費回升概念族群,如汽車相關零組件廠商(油價跌,民眾買車意願提高)、自行車、紡織業(儒鴻)、製鞋業(寶成)等。

5、生技業,只要是有實質獲利且接近取得FDA證照的時間,日後仍是政府重點培植的產業。

6、觀光百貨業,基於兩岸開放自由行和台灣偏低的物價,台灣的旅遊服務業將有特別的吸引力,產值應該不會寂寞才是。

至於比較看壞的產業則是房地產、營建業、金融業、一些基礎傳產業,食品業則要盡量避開。房產和營建相關政策,未來必定是要多照顧年輕及無殼族,房市賣壓會加重;金融方面,大量放款的金融業會受到房市波及,政策趨於保守也將影響日後的開放;許多沒有競爭力的傳產業會加速淘汰;食品股在新的食安法通過之後,對於消費者隨時可以要求企業舉證且訴訟極有利於民眾,導致企業需預備的賠償金額可能變龐大,經營風險加重。

由於明年是總統大選的前一年 加上此刻國民黨主席人選以及閣揆也未產生,等於是看守階段,一些重大政策會停擺,看起來對於長遠的經濟發展非常負面。

不過我卻逆向思考的認為,接下來,基於討好選民,利多政策必然滿天飛。轉個角度,從悲觀這一面來看,假如國民黨後年將移轉政權,在這之前,市場主力和大戶必然會營造最後一波類似「逃命波」的股市榮景,我預估時間就是從現在起至明年上半年。

所以此刻我非但不悲觀,反而樂觀。提醒大家多注意買點及汰弱換強的時點,失望的賣壓消化幾天之後,或許反彈就準備展開。不妨多留意止跌回穩訊號:1、頻頻留下影線(指數不再破底,收盤都高於盤中低點;2、成交值接近或突破一千億元;3、外資持續翻多,期貨、現貨均大幅買超;4、中小型股開始出現漲停;5、執政黨人事案底定;6、大戶條款取消或調整。當上述現象愈多出現時,就是多頭反攻訊號了。

 


  • 分享: