由於父親從事的是保險相關工作，從小我就接觸了不少財經相關資訊，算是一種啟蒙吧。高中起我開始對投資有興趣，不過僅止於摸索的階段，大學念的是環境工程，並非所謂「熱門」的核心學系，簡單說，就是「無法靠工作賺大錢」的科系，覺得未來的收入來源除了薪水之外，可以靠投資創造一條新的路。
只是畢竟不是科班出身，對投資的概念都是自己翻書、在網路上爬文，和一般人一樣，我最初接觸的投資工具就是股票、基金，直到念了研究所之後，才聽過「權證」這項投資工具。
股票基金，不懂不買
在大學時期除了打工之外，我還利用玩線上遊戲賺錢，光是在點數交易網站，交易次數就超過600次，這讓我累積了投入股市的第一桶金——新台幣10萬元，因為自己在玩線上遊戲，對於遊戲公司的運作及獲利模式相當好奇，深入了解後，第一檔買的股票就是遊戲個股，也順利獲利出場。
雖然沒有經過正式管道訓練，但我的投資哲學是：不懂不要買，不管是股票或基金都是一樣，如果沒有經過深入的了解及研究，不要貿然進場，拿自己的錢去賭，雖然我現在操作的重心轉移到權證，但如果是台灣買不到的產業或市場，我依舊會藉由基金長期投資，股票則是在沒有相關權證發行下，採取現股買進的策略。
會聽到「權證」這個名詞也是偶然，當時包括券商、券商公會在報章雜誌上賣力宣傳投資權證「以小搏大」的好處，加上自己本金有限，經由投資股票數年來也僅累積至50萬元左右，就覺得可以嘗試看看。
一開始的買法，現在回頭想想真的是「隨便買」，單純覺得權證是股票的衍生性工具，操作方式應該跟股票差不了多少，結果可想而知，好險只是先以測試的性質淺嘗輒止，沒一開始就壓身家，失敗的經驗讓我開始找權證的書籍來看，了解權證的專有名詞及基本操作策略。
基本功紥穩，權證並不難
開始投資權證後會發現，買權證好處不少，尤其是現股跟權證之間有時會有時間上的落差，對投資人有套利空間，舉例而言，前一陣子日月光宣布收購矽品，消息見報後矽品股價應聲大漲，由於收購價與現貨價之間差距夠大，加上有些權證反應沒有這麼快，手腳快一點的投資人可以賺到這波機會財。
不過，買權證還是要先搞懂一些基本概念，以免被市場兜得團團轉，例如到期日、買賣價差、隱含波動率、價內外等。以我的操作紀律為例，會挑到期日在90至150天之間的權證、價內外正負5%、買賣價差在2%之內。
其中，如果履約價跟現貨價差距超過10%，權證的價格與現貨價的連動性會轉差，尤其是太過價外的權證千萬不要碰，可能現股都漲了，權證價格還不會動，相較之下，如果選不到價內5%的權證，資金也不夠買現股，深度價內的權證只是在槓桿比率會比較小，基本上還是會跟現貨價格連動。
此外，在權證持有時間上，我的作法比較彈性，短則隔日沖，長則1個月，由於操作頻率相當頻繁，可以避免在一檔上大虧畢業，有時候，10萬元的本金1個月可以衝到數百萬元的成交量。
比起股票，投資權證優勢多
不過，我奉勸有意開始投資權證的投資人，一定要先把投資股票的基本功紮穩，先抓住目前處於趨勢的產業，進而研究相關個股，再將範圍鎖定在幾檔特定個股後，從籌碼面、技術面抓進出時點，進而發揮權證「以小搏大」的特性。舉例而言，可以均線操作為指標，多頭股票回檔10日線或月線時買進認購權證，明顯空頭的股票回到月線時則買進認售權證，只要能抓到基本面佳，趨勢面讚，技術面好的股票，就能迅速放大資產。
要把握個股的進出時點，主要是因為權證操作周期較短，且希望買進後可以在股價快速反應，同一檔個股的權證，可以依循技術面、籌碼面數度進出，這點就跟股票「抱波段」的操作方式相當不同。
此外，權證還有投資股票沒有的優勢，例如前一陣子除權息正夯，利用權證參與除權息不僅簡單，更能避免被扣二代健保等好處，交易成本也比股票低，如果發現做錯，可以馬上進行反向操作或勒式交易降低損失。
最後，奉勸想試試權證魅力的投資人，一定要先有良好的投資策略以及紀律，「水能載舟，亦能覆舟」。
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