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交易的持續性

在沒交易的那段日子裡,我發現了幾個問題:首先,拿掉資金限制後,對於數字就會有無謂的想像,進而造成非常多的情緒,可能會有先入為主、預期心理、早知道、看對買太少、看錯買太多、這次應該不一樣等等各種聲音出現,獲利數字雖然快速上升,但相對的停損數字也愈來愈大,認為自己能接受設定好的停損金額,但實際上在面對未實現虧損時,會出現僥倖心態,進而開始欺騙自己。

再來,出現了過度自信的問題,過度膨脹自己的看法,開始輕忽市場,也因為獲利的數字來得太快開始看不起小錢,不僅忽略交易成本,也忽視了緩慢致富的精髓。最後,將投資的事帶到生活上,讓交易侵蝕到原本樸實的生活。

這些問題衍生出更多的問題,一點一滴動搖內心的平靜,這種情緒上的動搖,不管是對心理還是身體來說,都會出狀況,就像是泡沫一樣,可能一碰就碎,這也引發我進一步思考「交易的持續性」。

關於交易持續性的想法,我以田徑場上的跑者來比喻。跑者有分長跑與短跑選手,不管是訓練方式、心態,甚至連最表面的體態,都會有非常大的差異。如果比賽項目是馬拉松,跑者會將訓練重心放在肌耐力與體力上,而在跑步的過程中會專注於自身的呼吸與步伐的一致性,心態上則需要更多的耐心跟堅持,不該被身旁的其他跑者影響,目標會放在先完賽、再優化。

若比賽項目是100公尺短跑時,跑者會將訓練重心放在爆發力與核心上,跑步時專心在起跑前與跑步時的每個細微動作,且針對小細節做微調,為的僅僅是那零點幾秒的差距,而在心態上則需要更多的信心,目標會放在持續突破自己。

在長跑比賽中,能完賽就是一種肯定,但100公尺競賽單純比的是速度而不是完賽。多數人會因為跑完100公里而感動,但我們並不會因為跑完100公尺而得到成就感,所以不同的跑者與賽事,會有完全不同的考量點。

回到交易市場,若將投資這件事當成終身事業,就應該以馬拉松的概念為主,完不完賽就像能不能利用投資來提高生活品質。在嚴格的資金控管下,應該把目標放在持續性,而不是過度衝刺。拿掉資金控管並情緒化地交易,就好比能力與體力尚未達到更高層級之前,就幻想剩下幾十公里都用衝刺一樣,失去了馬拉松選手的續航力。

後來我才知道,過去每一次守著的紀律,都是為了避免某次的崩壞。交易的生涯可長可短,但只要還在交易市場,若出現一次僥倖心態,就可能終止你的交易生涯。

生活自律,交易才會自律

經歷一段整理思緒的日子後,我開始重建自己的交易,第一步並非從交易策略開始,而是從生活開始。我重新回到許久沒去的傳統市場,開始享受賺硬幣的愉悅,開始體驗賺錢的辛苦,不再只是按按鍵盤上的數字。我開始與家人說話,也開始與朋友聊天,每天晨跑、健身、學習新事物,並重新體驗真實的生活。

重新調整生活的節奏後,我發現交易世界並不是唯一的世界。那段時間我依然每天看盤,但不打算交易,只讓自己感受盤面,那時候的我彷彿感受到市場在與我溝通,我好像能知道它想跟我表達什麼,就像是靜靜聆聽一場交響樂表演般舒服。

經過了一段自律的生活後,我把幾年來的交易紀錄一一拿出來檢視,也設定一個日期——我的交易重啟日。交易重啟日的當天,我用了最初的機械式交易,這時的自己, 對交易是陌生的,但機械式交易是最客觀且可以累積信心的方式之一。

最初的幾次買賣,雖然讓我有點陌生,但經過一段時間就慢慢回到正常的交易心態,而且累積資產的速度愈來愈快,突破了之前的資產水準。就像小時候玩超級瑪莉時, 玩家一旦生命耗盡,遊戲便會結束並重新開始,但在重新開始時,玩家會因為已經熟悉前面的關卡,而大大減少闖關時間,並以更快的速度到達上次失敗的地方。也因為這樣,讓我更快找回信心,在交易上變得更謹慎,小心翼翼地面對接下來的交易,以及得來不易的生活。

或許你們會問,為什麼一定要重新開始交易?

我的理由其實很簡單,如果因為失敗而放棄的話,接下來這輩子都不會再投資交易了,直到老年我還會跟我的孩子和孫子說:「投資股票很危險,千萬不要碰。」但我覺得這樣不客觀,我不該把自己的失敗套用在他人身上,我們口中的不可能,不一定是他人的不可能,如果要不交易,我希望在最好的時候離開,而不是最差的時候。能在狀況好的時候放下,叫做選擇,如果在最差的時候離開,就是逼不得已,這樣的心態放在各行各業都一樣,因此我認為全職投資人是一條不歸路。

我從一個懵懵懂懂的上班族,到使用機械式交易,之後卻為了滿足欲望而將資金限制拿掉,因過度自信而變得自負,最後看不起小錢使得生活與投資失衡,深陷投資上癮的泥沼之中。但經歷這樣一段低潮的生活與交易後,我仍試著重新站起來,最後也順利找到屬於自己的交易邏輯。回想起過去那段交易低潮的日子,讓我看清很多生活與投資的真實面貌,看出人情冷暖。如果要對那個時期下個結論,我會說:「走過這段低潮,是我人生中最驕傲的日子。」

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書籍簡介_投資上癮:人氣Podcast節目「投資癮」製作人,教你突破交易心魔,設計自己的投資遊戲

作者:簡瑋德
出版社:商周出版
出版日期:2021/11/06

作者簡介_簡瑋德
▌全職投資人
▌Podcast節目「投資癮」創辦人
▌遠見菁英論壇、Cheers雜誌、Pressplay專欄作者

從小在傳統市場生活,成年後投身金融業,期間努力鑽研股市與各式交易手法,最終找到屬於自己的交易邏輯,並在成為公司的大客戶後,勇敢離職,走向全職投資人之路。

全職交易時期,不僅以上千個盯盤日子釐清了許多理論與實際的差異,也透過各種金融商品嘗試不同的交易方式,並成功突破每一次的交易心魔,且在交易世界能屏蔽他人的雜訊,專注於自己的交易,同時也能在極端與非極端的行情中,始終維持投資與生活的平衡。

2020年,創立Podcast節目「投資癮」分享投資心得,期待自身經驗能為迷茫的投資人指引一些方向,進而設計出自己的投資遊戲。

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