共同基金百百種，到底要怎麼選才能選到適合自己的？

大範圍分散投資的基金為原則

以投資範圍廣泛的市場型基金為主，也就是選擇以投資大範圍的基金為原則。

這種基金投資標的通常最多，策略也相對簡單，例如可能投資市場上80%的公司，那麼投資人就可以參與八成的市場報酬。

千萬以選取這種最單純的共同基金為原則，另外才考慮以股利收益為主的股票收益型基金。

在比較基金時，別拿青菜比蘿蔔，因此兩個基金在比較時必須拿投資目標、投資風格相同的基金來比，不要把投資拉美的基金跟投資美國市場的基金來比較，這兩個的投資市場是不一樣的。

以相同的基準來比較

千萬不要以過去的報酬來比較基金，拉美跟美國比，如果哪個好就投資哪個，這樣是很魯莽的！

選擇基金時要考量基金的投資特性，是以成長型公司為主，或是以價值型公司為主，或是高股息的公司？

請拿相通的東西來比較，不要青菜比蘿蔔，拿冰箱的價錢跟洗衣機比，這是不同的。

考量基本素質

除了過去的表現，多看看一些基金的基礎素質，例如成立日期、規模、基金周轉率、投資持股、投資區域等。

成立較久的基金通常會具有一定的市場規模，而且也有比較多的歷史數據來比較。

基金周轉率通常會影響基金成本，也會顯示基金是偏向長期投資或是短期投資的風格。

看一下前十大持股投資什麼，是否有投資其他市場。

查查看經理人的新聞，雖然可能是英文的，英文看不懂的話，用Google翻譯至少看得懂一點。

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成本很重要

在無法預測未來報酬的情況下，成本是我們能夠控制的，看一下經理人費用、其他開銷的費用，然後把這些費用加總起來，算算看自己持有一年要付出多少%的費用。

購買的通路手續費怎麼算？可不可以取得申購優惠？台灣很多平台近年來都會推出優惠，請盡量利用。

管理費會收嗎？請能省則省。

相同投資策略、投資市場的基金、規模都差不多的話，請選成本低的。

考量過去的表現

看一下過去的表現，是否落後比較基準太低？

通常落後的基金未來表現都不會太好，因為基金可能付出了很多費用在成本上。

考量基金十年的報酬率，如果是比較期間較短的基金，看一下成立以來的報酬率，並將這報酬率和市場的基準來比較，看一下經理人的實力為何。

通常落後指標太多的關係是因為成本太高，盡量避免這種基金。

避免大肆宣傳的基金

如果看到廣告一直主打的商品，請點開詳細資料，睜開眼睛看清楚每個細節。

如果是今年以來報酬最好的基金，要看一下更長期的報酬，以免是公司將歷史報酬很差勁的基金，剛好今年表現最好，將基金包裝一下強力銷售。

最熱門的基金過幾年後下場通常很不好，長期下來，基金均值回歸的趨勢會越來越強。

即使是最熱門的基金，幾年後也可能歸於平凡。

另外大肆宣傳也會讓投資人付出更多的成本在銷售上，損害投資人的長期報酬，造成更低的實質報酬率。

避免槓桿型、放空型的基金

長期而言，人們的生活是越來越好的，隨著生產力的提高，經濟逐漸進步。

做多的勝率比做空高，如果沒有特異功能，盡量不要以放空的投資策略為主。

另外這類特殊型的基金所收取的費用也比一般型基金的更高。

盡量長期投資

選取一個單純投資廣泛市場的基金，然後長期持有，參與市場的報酬，然後持續投入，市場自有報酬，等到你要用錢的那一天再去看。

不要嘗試從事短線交易，頻繁的交易會造成交易成本過高，吃掉你大部分的獲利。

本文獲PG財經筆記授權轉載，原文：共同基金怎麼選？

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